Коэффициент текущей ликвидности определение, нормативное значение, формула КУБ

Он помогает определить, в состоянии ли бизнес покрыть обязательства с учетом высоколиквидных и быстрореализуемых активов, если дебиторы вовремя погасят задолженность. Все, кому интересна платежеспособность предприятия, будут рассчитывать его финансовые показатели, в том числе и коэффициент текущей ликвидности. Расскажем, как его рассчитать и анализировать, что показывает коэффициент текущей ликвидности и как улучшить этот показатель. Значение 1,5 — 2 считается нормальным в международной практике, в России оно обычно немного выше — от 2.

Коэффициент быстрой ликвидности (quick ratio, acid-test ratio) характеризует способность организации погасить свои краткосрочные обязательства за счет продажи ликвидных активов. При этом в ликвидные активы в данном случае включаются как денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, так и краткосрочная дебиторская задолженность (по другой версии – все оборотные активы, кроме наименее ликвидной их части – запасов). Коэффициент быстрой ликвидности получил широкое распространение в российской и мировой практике наряду с коэффициентом текущей ликвидности. Нормальным значением коэффициента быстрой ликвидности считается 1 – это означает, что компания полностью оснащена достаточным количеством оборотных активов для немедленной ликвидации для погашения своих текущих обязательств.

Анализ значений коэффициента

Следует отметить, коэффициент быстрой ликвидности также может быть рассчитан как (Оборотные активы – Запасы) / Текущие обязательства. В целях достоверной оценки ликвидности активов надо иметь в виду, что не все активы ликвидны в равной мере. Поэтому при расчете коэффициента текущей ликвидности требуется детальная расшифровка состава текущих активов и обязательств.

Коэффициент срочной ликвидности более консервативен в сравнении с текущей, так как учитывает еще более ликвидные активы. Благодаря данному показателю инвестор сможет получить еще больше информации о способности эмитента «действовать» в случае непредвиденных ситуаций. Такая оценка платежеспособности наиболее интересна для контрагентов юрлица, дающих ему деньги в долг, но может быть использована и в собственных интересах предприятия.

Еще найдено про коэффициент срочной ликвидности

По сравнению с текущим соотношением, коэффициент быстрой ликвидности рассматривается как более совершенный и консервативный способ измерения ликвидности. Поскольку коэффициент быстрой ликвидности учитывает наиболее ликвидные активы, он может лучше определить, способна ли компания оплачивать свои краткосрочные обязательства. Коэффициент быстрой ликвидности во многих странах называют коэффициентом кислотного теста, что связано с историческим использованием кислоты при испытании металлов на наличие золота шахтерами. Если металл проходил кислотное испытание – значит в составе обнаружено золото, в противном случае – обыкновенный металл.

• Еще больше идей для роста выручки можно получить на нашихавторских бесплатных вебинарахот компанииОй-Ли.
• Эти манипуляции учетными оценками вполне могут быть причиной рассматриваемого положения дел.
• Часто их не удается продать быстро по рыночной стоимости или с минимальной скидкой.
• Благодаря данному показателю инвестор сможет получить еще больше информации о способности эмитента «действовать» в случае непредвиденных ситуаций.
• Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности может покрыть организация за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, быстро реализуемых в случае необходимости.

Такая разноплановость ситуаций, представляемых данным вариантом динамики значений коэффициентов ликвидности, объясняется относительным характером этих показателей, отражающих, напомним, лишь соотношение определенных разделов баланса компании. Главная задача данного коэффициента показать, насколько высока вероятность погашения текущих обязательств, в случае критической ситуации. После 2019 года компания платежеспособность фирмы значительно упала, к 2021 — немного улучшилась, но размер коэффициента не дотягивает даже до изначального параметра. Например, если показатель коэффициента сильно выше 1,5-2, это не всегда следствие финансового успеха. Так случается при неэффективном использовании прибыли и росте нераспределенного капитала. Средства стоит направлять на развитие компании, чтобы через время не потерять прибыль из-за инфляции.

Коэффициент срочной ликвидности – схема

Чтобы брать в расчет только значимые для коэффициента сведения, требуется построчная расшифровка баланса — по данным об активах, запасах, кредиторской задолженности. Считают по балансу — то есть, все данные для расчетов берут из финансовой отчетности. В случае, когда коэффициент ниже нормы, необходимо увеличивать количество высоколиквидных активов, одновременно снижая сумму текущих активов. Коэффициент быстрой ликвидности отражает способность разобраться с текущими долгами даже в том случае, если у нее возникнут сложности с реализацией продукции.

Данную ситуацию нельзя назвать распространенной на практике, однако она вполне возможна. Неизрасходованная часть кредита отражается ростом денежных средств на счетах, демонстрируемых в отчетности. Такое положение дел может, например, иметь место при получении долгосрочного Acid-Test что это и как рассчитать кредита на запуск новых производственных линий. Ведь коэффициенты ликвидности не представляют нам оборотов денежных средств и не отражают динамики внеоборотных активов, а большая часть полученных денег могла быть потрачена именно на их приобретение.

Финансовый словарь

И вновь возвращаемся к инструментам для фундаментального анализа эмитентов. Актуальность фундаментальных факторов будет неизменно сохраняться (даже в условиях текущего аномального притока ликвидности, с коим приходится мириться инвесторам). Конечно, действия мировых регуляторов (в первую очередь при помощи «helicopter money») сейчас практически разрушили большинство фундаментальных критериев оценки, однако, по моему мнению, подобная тенденция является краткосрочной. Динамика коэффициента, рассчитанного на основании данных бухгалтерских балансов ОАО «Ростелеком», показала, что значение его для компании меняется.

В определении быстрой ликвидности аналогичный подход, только в оборотных активах не учитывают запасы. Часто их не удается продать быстро по рыночной стоимости или с минимальной скидкой. Все три описанных показателя – коэффициенты абсолютной, текущей и быстрой ликвидности – нужно анализировать в комплексе. Потому что коэффициент текущей ликвидности не учитывает ряд факторов, влияющих на наличие свободных денег (например, сроки хранения готовых товаров), а это не гарантирует отсутствие проблем с платежеспособностью. В свою очередь коэффициент быстрой ликвидности не учитывает объема запасов на складе. Чем выше коэффициент быстрой ликвидности, тем лучше финансовое положение компании.

Узнай, как получить 70 шаблонов для настройки отдела продаж ценность 1 500 000 руб.

Хотя и конкуренты не во всем дотягивают до нормы, наша компания показывает значительно худшие результаты. Показатели формулы выражаются в денежном эквиваленте, поэтому специальной единицы измерения для коэффициента нет. ■ Уровень запасов в компании может быть сезонным и в течение года количество запасов https://xcritical.com/ может варьироваться. Онлайн программа для выставления счетов на оплату – удобно, быстро и просто. Еще больше идей для роста выручки можно получить на нашихавторских бесплатных вебинарахот компанииОй-Ли. Желательным коэффициентом для параметра промежуточной ликвидности является интервал от 0,7 до 0,8.

Рубрики

В среднесрочной перспективе оно может столкнуться с риском потери платежеспособности. Данная ситуация может отражать уже рассмотренную нами ситуацию «затоваривания» складов фирмы. Однако это также могут быть ситуации, когда компании временно (например, в связи с вводом новых производственных линий) требуется увеличение объемов запасов, финансируемых не за счет краткосрочной кредиторской задолженности.